¡Muy buenos días a todos!
El podcast de hoy vengo a hablaros de las Estrategias de Fondos de Inversión. Lo he comentado varias veces y creo que, ya que es un modelo de negocio para muchos y a la vez, una manera de conseguir rentabilizar muchas cuentas de muchos inversores, hoy vengo a hablaros de los diferentes fondos de inversión que hay. Aunque hay de bastante diferentes, hoy vengo a definir más concretamente unos pocos y es que son los que más me interesan destacar durante el día de hoy.
Podcast de Fondos de Inversión: Link
Cabe decir que para los que no sepan qué es un fondo de inversión, cogeré la definición que pone MorningStar en su página web: “Un fondo de inversión es un instrumento de ahorro que reúne a un gran número de personas que quieren invertir su dinero.”. Por cierto, cabe decir que MorningStar es una de las webs de referencia a nivel español y que agrupa infinidad de valores con sus respectivos números de evaluación concretos y te da la posibilidad de obtener muchísima información de forma gratuita para que todo el mundo pueda evaluar un fondo de inversión o productos de inversión a través de sus resultados pasados y de toda la gigantesca información que hay en esta web. La verdad es que os recomiendo mucho verla ya que vale mucho la pena. De verdad: morningstar.es
Bien, pues imaginaos que tenéis un grupo de amigos que sois 10 personas y que Juan, que es el más informado en cuanto a finanzas, decide llevar el fondo común de todos los amigos y todos los amigos hacen una aportación simbólica. Por ejemplo, 1.000€. Como es Juan quien está a cargo de las inversiones de estos 10.000€, decide invertir en conjunto y de la misma manera, si gana o pierde dinero con las inversiones comunes, se repartirá el dinero a partes iguales. De la misma manera que lo haríamos con la lotería de la empresa o los regalos que hacemos en común cuando le compramos algo a alguien entre unos cuantos.
Aquí pasa lo mismo. El fondo de inversión es una entidad gestora la cual se ocupa de invertir el dinero de todos los inversores, en este caso un conjunto de personas que ha decidido que el fondo escogido es el mejor para gestionar su dinero. En ese caso, les ayudará a invertir a cambio de una comisión, haciendo así que los gestores del fondo se tengan que encargar de estudiar las mejores oportunidades en los activos financieros para poder sacar rentabilidad para estos inversores. ¿Como lo hacen? Pues a través de inversiones en diferentes productos financieros. Hay fondos que son de acciones, hay fondos que son de renta fija, hay fondos que son de activos monetarios, hay fondos que son de derivados e incluso en otros fondos de inversión o una combinación de todos ellos.
Lo más importante de estos fondos, aparte de saber escoger el mejor fondo en cada momento, es conocerlos muy bien. Para hacerlo, cabe decir que tendremos que ver y saber qué tipos de fondo hay y es por eso que ahora solo existe la figura de FI, Fondo de inversión y más concretamente hay dos tipologías:
– Fondos de Inversión Libre y
– Fondos de Fondos de Inversión Libre
Estos Fondos de Fondos de Inversión Libre, como su nombre indica, son fondos de inversión libre que invierten su patrimonio en otros fondos de inversión libre y que a su vez pueden llegar a invertir en fondos de inversión libre y así de forma recurrente hasta el infinito. El problema de esto, os podéis imaginar es que cada vez que existe un fondo que invierte en otro fondo, el cliente inversor, tiene que pagar a los gestores de cada fondo, y que, por tanto, al final, cuantos más fondos de fondos haya, más comisiones tendrá que sustentar la estructura del fondo de inversión que el inversor ha confiado inicialmente.
Bien, pues llegados a este punto, me gustaría explicaros por encima las diferentes metodologías que toman algunos fondos de inversión, ya que en muchas ocasiones estos fondos usan unas técnicas que se pueden agrupar en diferentes ámbitos. Estos son:
– Fondos de inversión growth
– Fondos de inversión val