¡Muy buenos días a todos!

Pues venga, hoy traigo una de las segundas partes que ya os dije anteriormente. Más exactamente, la segunda parte del programa 32, en el cual hablamos de como Valorar una estrategia de trading. En ese caso era una estrategia manual de trading y en este, lo que haremos es una estrategia automática. ¿Como evaluamos si una estrategia es buena o no a partir de los resultados del backtest?

Bien, pues la respuesta es difícil de explicar y menos en un podcast, ya que se necesitan en muchos casos, elementos visuales. Por tanto, lo que os explicaré es de qué manera se puede hacer para poder evaluar, de manera intuitiva, un sistema y a la vez, poder mejorarlo. Vamos a verlo.

Lo primero de todo y lo más obvio es reconocer varios puntos en la operativa. Es decir, al final lo que nosotros buscamos en un sistema de trading es tener la máxima rentabilidad con el menor riesgo. Es por eso que siempre encontraremos varios puntos a evaluar a partir de estos valores y esto me lleva a comentaros el primer elemento a identificar y a tener en cuenta. Los ratios.

Estos ratios podemos diferenciarlos en:

– Beneficio neto: es la ratio más fácil de ver, ya que al final todo el mundo se fija en cuanto ha ganado el sistema a lo largo del periodo definido y es que es muy fácil saber cuánto se ha ganado en porcentaje. Tenemos que coger el beneficio del sistema y tenemos que dividirlo entre el total invertido. Como siempre, os pondré un ejemplo práctico y es que imaginaros que tenemos una cuenta de 10.000 euros al inicio del 2016 y al final del 2016 hemos conseguido un beneficio de 2.000€. Esto quiere decir que tenemos que coger el beneficio obtenido dividido entre el capital inicial. Es decir, 2.000 / 10.000, obteniendo 0.2 y que después, para normalizarlo a porcentaje, multiplicamos por 100, haciendo así que obtengamos el porcentaje de beneficio que en este caso es el 20%.

– La exposición que ha habido en el sistema a lo largo del tiempo. Es decir, los ratios que hemos evaluado hasta ahora nos han servido para poder explicar bien las rentabilidades, pero ¿qué pasa si para conseguir esta rentabilidad hemos tenido que sacrificar en algún punto una exposición muy alta? Pues que al final, como en todo, cuanto más expuesto estamos al mercado, más nos pueden dar. Esto se traduce en que cuanta más exposición se tiene, al final, más posibilidades tengo de estar en riesgo de una sacudida del mercado y, por tanto, más riesgo de una pérdida. Para calcular esta exposición, tenemos que tener en cuenta que tenemos que evaluar el Número de velas que estamos dentro del mercado dividido por el número total de velas de todo el periodo a evaluar. Y todo multiplicado por 100. Es decir, imaginaos que estamos evaluando un sistema desde principios del 2016 a finales del 2016. Eso son un poco más de 250 días de operativa durante el año. Si de estos 250 días, el sistema ha estado en el mercado 200 días, tendremos un ratio que se calcula: 200/250 = 0.8 y el resultado como decía lo pasamos a centenares, que es 80. Por tanto, lo que tenemos es un ratio de exposición del 80% durante el 2016 con este robot. ¿Me seguís?

– Otro punto que es importante en cuanto a la exposición es el Drawdown. Este drawdown siempre nos indicará cuánto dinero se está perdiendo desde el último máximo en la curva de equity de tu capital en la cuenta. Es decir, al final tenemos que tener en cuenta que lo importante es tener el menor drawdown posible, pero claro, en un sistema de trading es casi imposible. El riesgo a tener un flotante negativo es casi directo, ya que no hay estrategia de trading retail que no tenga flotante negativo. De la misma manera, también puede ser que tengas flotante positivo. Tendremos que identificar y ver cuantas bajadas importantes has tenido en el flotante ya que es el riesgo que podemos tener a la hora de operar y es importante saber cuándo ha pasado y porque ha pasado, ya que a lo mejor se puede filtrar de una manera directa.

– Otro ratio importa